002010传化股份60
[原创 2010-05-08 12:06:45]
传化股份虽然属于化工行业的老大,但由于产品仅是加工而成,无法有提价的能力,我购买的价格为13.5元,如果我们估计2010年每股收益为0.75,却我们的xxxx率只有5%,当然还有15%的复利增长率.虽然不是一个好的投资标的,短期投资还是比较可以的,虽然目前又下跌了15%,因此等到股票回来的时候,抛出比较好.真的不值得长期投资
| 每股收益 | 一季度 | 二季度 | 三季度 | 四季度 |
| 2010 | 0.11 | |||
| 2009 | 0.07 | 0.27 | 0.46 | 0.69 |
| 2008 | 0.09 | 0.14 | 0.3 | 0.37 |
| 2007 | 0.1 | 0.21 | 0.33 | 0.48 |
| 2006 | 0.1 | 0.18 | 0.4 | 0.66 |
| 2005 | ||||
| 季度收益 | 一季度 | 二季度 | 三季度 | 四季度 |
| 2010 | 0.11 | 0.2 | 0.26 | 0 |
| 2009 | 0.07 | 0.2 | 0.19 | 0.23 |
| 2008 | 0.09 | 0.05 | 0.16 | 0.07 |
| 2007 | 0.1 | 0.11 | 0.12 | 0.15 |
| 2006 | 0.1 | 0.08 | 0.22 | 0.26 |
| 2005 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 季度增长率 | 一季度 | 二季度 | 三季度 | 四季度 |
| 2010 | 57.1% | 0.0% | 36.8% | -100.0% |
| 2009 | -22.2% | 300.0% | 18.8% | 228.6% |
| 2008 | -10.0% | -54.5% | 33.3% | -53.3% |
| 2007 | 0.0% | 37.5% | -45.5% | -42.3% |
| 2006 | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! |
| 2005 | #VALUE! | #VALUE! | #VALUE! | #VALUE! |
| 半年报的预计:增长0～30％ | 主营业务收入 | |||
| 实际: | 184573.2 | 185446.85 | ||
| 判断标准 | ||||
| 1、每股收益增长率>25%（连续二季度） | 但是差距太大 | 8 | ||
| ２、最近一年每季度均有增长(有） | 10 | |||
| ３、五年的复合增长率2.4%小于最近二季度的增长率（=18%） | 2.4% | 10 | ||
| ４、最近二季度的收益增长率有加快的趋势（无） | 0 | |||
| ５、营业收入增长率应大于0,但应小于每股收益增长率（470%） | -0.5% | 0 | ||
| ６、三年内的每股收益比较稳定.变化幅度不超过2/3(不稳定）. | 10 | |||
| ７、三年内每股净资产收益率不低于15%(（20+13+15)/3>16,不稳定) | 8 | |||
| ８、公司是我国纺织印染助剂行业的xxxx之一，2001年、2002年和2003年该产品的毛利比重分别为19.08%、19.68%和21.76%，公司产品有机氟防水防油剂以日本大金工业株式会社（简称大金公司）抗水抗油剂原液为主要原料进行复配合成。 |
4 | |||
| ９、市场竞争对手情况:传化股份 苏州竹本油脂有限公司 上海威克油脂有限公司 浙江皇马化工集团公司,公司化纤油剂市场占有率30%左右，前处理剂产品竞争情况如下表：传化股份21,456 广东德美公司 4600 市场占有率在20%以上.染色助剂与德美公司相平,市场占有率6%. |
10 | |||
| １０、有新的产品推出吗?（不明） | 0 | |||
| 11、是否有分红配股 | 每10股派3元(含税)送6股 | 0 | ||
| 12、是否有新的基金加入 | 有 | |||
| １2、主要产品构成： | 60 | |||
| 项目名称 | 毛利率(%) | 占主营收入比例 | ||
| 印染助剂 | 34.35 | 43.27 | ||
| 皮革化纤油剂 | 12.66 | 22.73 | ||
| 染料 | 20.64 | 33.38 | ||
| 其他 | 0 | 0 | ||
| 合计 | 24.8% | 99.35 | ||
| 总体评分： | 60 | |||
郑重声明：资讯 【002010传化股份60 - 谢家孔老二- xiejialaoer - 和讯博客】由 发布，版权归原作者及其所在单位，其原创性以及文中陈述文字和内容未经(企业库qiyeku.com)证实，请读者仅作参考，并请自行核实相关内容。若本文有侵犯到您的版权， 请你提供相关证明及申请并与我们联系（qiyeku # qq.com）或【在线投诉】，我们审核后将会尽快处理。
—— 相关资讯 ——
