【提要】五创业板新股安诺其（300067）、南都电源（300068）、金利华电（300069）、碧水源（300070）、华谊嘉信（300071）今日上市。其中，以90多倍高市盈率发行的碧水源备受市场人士关注，多家机构预测，碧水源上市首日即有望跻身百元股军团。

安诺其（300067）：预计{zg}溢价60%

安诺其本次上市2160万股，该股发行价为21.20元/股，对应市盈率为55.79倍。公司专业从事新型纺织染料的研发、生产、销售和相关技术服务。产品主要应用于新型纺织面料和有特色化染色需求的纺织面料。安诺其目前拥有包括：分散染料ANOCRON(安诺可隆)、活性染料ANOZOL(安诺素)、酸性染料ANOSET(安诺赛特)、毛用染料ANOFIX(安诺菲克斯)、锦纶染色高坚牢度染料ANOMEN(安诺门)、助剂ANOKE(安诺科)六大系列品牌、近三百个品种的染料产品。本次发行募集资金将投向年产5500吨滤饼建设项目和年产6000吨分散染料扩建项目，总投资2.09亿元，其中向上游滤饼延伸有利于保证产品的质量稳定性、供货及时性和核心技术保密；新增染料产能均为公司现有优势产品，需求良好，将进一步增强公司规模优势。
公司主要产品在国内中xx染料细分市场居于{lx1}地位，其中涤纶超细纤维面料用分散染料的市场占有率达25%以上，PTT记忆性纤维面料用分散染料处于国内市场xxx的地位。

各券商对该股上市首日交易定价预测为：
渤海证券：18.6元-21.7元
国金证券：25.0元-35.0元
国泰君安：22.0元-25.0元
上海证券：21.9元-26.2元
申银万国：15.3元-17.1元
兴业证券：15.8元-18.9元

南都电源（300068）：预计{zg}溢价40%

南都电源本次上市4960万股，该股发行价为33.00元/股，对应市盈率为54.10倍。公司主营业务为化学电源、新能源储能产品的研究、开发、制造和销售。公司将结合自身实际，依靠现有品牌和技术优势，积极抓住中国3G产业投资热潮和“金砖四国”及“新钻十一国”等新兴发展中国家通信产业高速发展的机遇，抓住全球节能环保产业快速兴起的机会，立足通信后备电池产业，积极跟进拓展太阳能、风能、动力等相关新能源、高效节能产业，以“国际化”为目标，以“创新”为动力，发挥核心技术优势，将公司打造成为全球{lx1}的通信后备及储能应用领域电源系统解决方案提供商。本次发行募集资金拟新建南都阀控密封电池生产线项目和研发基地建设项目，投资总额为5.55亿元。
公司现已拥有18个系列190个品种的阀控密封蓄电池产品，9大系列1000多个品种的锂电池产品，是行业内产品系列最齐全的企业之一，其中高性能通信后备电池系列产品具有循环寿命长、比能量高等优点，性能达到国内{lx1}、国际先进水平，成为公司{zj1}市场竞争力的产品。

各券商对该股上市首日交易定价预测为：
大同证券：42.0元-46.2元
东兴证券：24.9元-28.0元
国金证券：31.1元-35.8元
国泰君安：28.8元-33.1元
中信建投：30.8元-38.5元

金利华电（300069）：预计{zg}溢价50%

金利华电本次上市1200万股，该股发行价为23.90元/股，对应市盈率为64.59倍。公司专注于新型高强度功能玻璃制造技术的研究和特高压输变电绝缘器材开发，主要产品是在高压、超高压和特高压交、直流输电线路上用于绝缘和悬挂导线的高强度玻璃绝缘子。公司率先通过了1000kV特高压输电线路用530(550)kN玻璃绝缘子{gjj}型式试验的检测，公司的产品被应用于我国{dy}条1000kV特高压交流试验示范工程的试验基地及配套工程。本次募股资金投向，公司此次拟向社会公开发行不超过1500万股，募集资金1.10亿元，投资于年产200万片超高压、特高压钢化玻璃绝缘子扩建项目，其中，拟{dy}年投入9425万元，第二年投入1302万元、第三年投入273万元。达产后年新增营业收入1.8亿元，净利润2800万元。
公司是国内大吨位、高附加值玻璃绝缘子制造领域xxxx，产品在超高压、特高压交流及高电压等级直流线路用绝缘子制造领域都具备很高的市场地位，2009年国网招标中，市场份额为27.48%，居内资企业xx，仅次于意大利塞维斯。

各券商对该股上市首日交易定价预测为：
大通证券：29.9元-34.7元
大同证券：31.1元-34.5元
国金证券：31.6元-35.6元
世纪证券：20.0元-25.0元
中信建投：24.0元-28.8元

碧水源（300070）：预计{zg}溢价50%

碧水源本次上市2960万股，该股发行价为69.00元/股，对应市盈率为94.52倍。公司是专业从事污水处理与污水资源化技术开发应用的高科技环保企业，主要采用先进的MBR技术为客户一揽子提供建造污水处理厂或再生水厂的整体技术解决方案。公司是中国MBR技术大规模工程应用的开拓者。在大型MBR项目的建设上跻身国际先进企业行列。在MBR工艺技术、膜处理器设备技术和膜材料制造技术三大关键领域全面拥有核心技术和知识产权，并商业化应用，关键性的核心技术处于行业{lx1}水平。本次发行募集资金拟投向膜组器扩大生产及其研发、技术服务与运营支持中心，超/微滤膜系列产品生产线两个项目。由于其高效、高质的处理能力，已经对我国三大传统污水处理工艺发起挑战。
公司募集资金全部达成后公司膜组器生产能力将增加3倍多；膜材料能够xx自给，单位成本下降约三分之二。

各券商对该股上市首日交易定价预测为：
海通证券：90.0元-100.0元
申银万国：67.9元-74.6元
银河证券：43.6元-54.5元
国信证券：60.0元-66.0元

华谊嘉信（300071）：预计{zg}溢价50%

华谊嘉信本次上市1040万股，该股发行价为25.00元/股，对应市盈率为50.58倍。公司是本土{zd0}的线下营销服务供应商，是业内少数具有整合营销传播服务能力的领军企业，为客户提供的主要服务产品包括终端营销服务、活动营销服务和其他营销服务。公司拥有业内{lx1}的策略创意团队；在北京、上海、深圳等城市设有分公司和办事处，拥有长期稳定的销售人员；客户主要包括惠普、多美滋、AMD、联想等世界500强客户本次发行募集资金拟投向线下营销业务全国网络体系建设项目、北京运营中心扩展项目、远程督导信息系统平台建设项目、内部管理信息平台建设项目，其余将用于其它与主营业务相关的营运资金项目。
公司竞争优势明显，策略创意、执行能力和客户资源是优势明显。首先，公司拥有业内{lx1}的策略创意团队。在北京、上海、深圳等城市设有分公司和办事处，拥有长期稳定的销售人员；客户主要包括惠普、多美滋、AMD、联想等世界500强客户；其次，公司具有服务成本相对较低、业务独立性强，服务效率高等优势。上市后公司有望凭借资金及依托资本市场优势，通过不断整合国内营销企业实现快速发展壮大。

各券商对该股上市首日交易定价预测为：
国泰君安：30元-35元
大同证券：33.0元-36.5元
金元证券：35.0元-35.0元
申银万国：24.0元-30.0元