中集集团重大事项:20亿港元并购安瑞科


中集集团(000039.SH)并购又有大动作。消息人士告诉记者,中集集团并购香港主板上市公司安瑞科控股(3899.HK)正在进行中。

      7月31日,中集集团,中集B,中集权证突然停牌,公告称有重大事项将要公布,等公告发布后股票再复牌交易。

      与上述消息人士说法相互印证,同在7月31日,在香港主板上市的安瑞科控股也突然停牌。

      记者致电中集集团证券部,工作人员不予解释,只说请看公告。消息人士告诉记者,中集集团将于8月3日正式公布收购安瑞科的详细情况。

      突袭安瑞科

      安瑞科控股,全称安瑞科能源装备控股有限公司,于2005年10月在香港联交所成功上市,2006年7月成功转主板,控股股东为河北民营企业新奥集团。

      安瑞科控股是燃气能源业的集成服务供应商,也是中国专用燃气装备制造商之一。

      根据安瑞科控股2006年度报告,2006年实现主营业务收入7.7亿人民币,同期增长50.1%,净利润9650万元同比增长40.5%,2006年每股收益为0.217元。

      安瑞科控股总股本4.452亿股,以7月30日收盘价8.15港元计算,其总市值约为36.3亿港元。其控股股东新奥集团持有其52.6%股权。

      如果中集集团要接手新奥集团全部股权,不计履行要约收购义务,按照市值计算需要支付19亿多港元。

      有消息称,中集集团与新奥集团的并购协议在7月27日时,已经基本达成一致,只待敲定细节并向外界公布。

      新奥集团是河北{zd0}民营企业之一,老板王玉锁在2006<福布斯>富豪榜中名列35名,其时拥有27亿身家。他的企业王国以城市燃气、能源装备、生物化工、能源化工为主业。旗下共有三家上市公司,包括以城市燃气为主营业务的新奥燃气(2688.HK)、以燃气装备及输送业务为主的安瑞科控股、河北威远生物化工股份有限公司(600803.SH)。

      抢占能源装备制高点

      在平均市盈率只有20多倍的香港市场,安瑞科8港元的股价30多倍的市盈率并不显得有所高估。

      就在6月12日,荷兰银行发布了安瑞科的研究报告,给出了买入评级。

      安瑞科在2006年报中预计,天然气装备行业前景可观,中国燃气装备业在2020年的投资额将达到3,200,000,000美元,为2000的五倍。

      安瑞科董事局主席王玉锁曾表示:根据中国十一五规划,中央和地方政府会颁布一系列政策推广天然气,政府的有利政策,加上国內天然气资源的增加,将扩大天然气的用量,压力容器、加气站、拖车及压缩机等燃气装备很有前景。

      证券分析师告诉记者,中集之所以并购安瑞科,一个原因是看好能源装备行业,选择在天然气行业方面具有{lx1}优势的安瑞科可以一举实现占领整个行业的制高点,另外,中集的业务本身也和安瑞科具有一定协同性,中集、安瑞科可以在LNG(液化天然气)集装箱业务上进行整合,提升双方效率。

      记者发现,安瑞科在2006年成功开发两项新产品,分别为LNG(液化天然气)集装箱及LCNG(液化压缩天然气)加气站系统。LNG集装箱可用于LNG的水路运输,而LCNG加气站系统则以LNG形式运送天然气及使用作为给料,把天然气以压缩或者液化LNG的形式为汽车加气。

      一个值得关注的是,刚刚完成对荷兰博格收购的中集如何支付巨额的收购款项。6月28日,中集公告称已经花费1.08亿欧元完成了对荷兰博格的收购。分析人士认为,中集通过银行借款的方式虽然也有可能,但针对该笔大额收购以增发的形式募集资金也很有可能。