2010年总体信贷政策

（一）    形势

2009年我国经济在一揽子刺激政策之下逐步走出衰退，企稳回升态势日益巩固，但也还存在诸多不确定因素。2010年我国经济政策重点将由“保增长”转变为“调结构”，国家将继续实施积极的财政政策和适度宽松的货币政策，同时将合理控制信贷投放节奏，围绕产业结构升级进行信贷结构调整，促进发展方式转变。预计全国投资规模还会保持较高水平，内需潜力可能得到进一步挖掘，GDP有望保持平稳较快增长。

1.国家政策走势

产业政策

2010年宏观经济政策重点将从“保增长”逐渐转到调整产业结构、转变经济发展方式，提高经济发展质量和效益上来。产业政策将围绕中央经济工作会议确定的提高宏观调控水平、保持经济平稳较快发展，加大经济结构调整力度、提高经济发展质量和效益，落实“三农”发展基础、扩大内需发展空间，深化经济体制改革、增强经济发展动力和活力，推动出口稳定增长、促进国际收支平衡，着力保障和改善民生、全力维护社会稳定等六大主要任务进行。预计新能源、节能环保等战略性新兴产业发展将受到大力支持，而电力、煤炭、钢铁、水泥等行业的落后产能将遭到加速淘汰，国家对房地产业的调控力度也将加强。

财政政策

国家将继续保持积极财政政策，加大对民生领域和社会事业的支持保障力度，增加对“三农”、科技、教育、卫生、文化、社会保障、保障性住房、节能环保等和中小企业、居民消费、欠发达地区的支持力度。

货币政策

货币政策将维持连续性和稳定性，增强针对性和灵活性，把握货币信贷增长速度，加大信贷政策对经济社会薄弱环节、就业、战略性新兴产业、产业转移等方面的支持，有效缓解小企业融资难问题，保证重点建设项目xx需要，严格控制对高耗能、高排放行业和产能过剩行业xx，着力提高信贷质量和效益。

金融监管

金融监管力度预计将有所加强。2010年监管机构对银行业的主要监管要求是合理控制信贷投放节奏，围绕产业结构升级进行信贷结构调整，强化信用风险审慎管理。信用风险、流动性风险、案件风险、地方融资平台风险、大额集中度风险、风险跨业跨境传递将受到重点监管。

2.银行经营形势判断

面对经济金融环境的变化，2010年银行业的发展预计将出现以下需xx的问题及新的特点：

{dy}，信贷资源相对趋紧，经济回暖带来信贷需求的上升以及大量基础设施项目的后续资金需求等，与银行资本、信贷规模的刚性约束构成潜在信贷配给矛盾；同时预计银监会将加强对存贷比、资本充足率和xx规模指标等的监管要求，银行大规模投放将受到约束。

第二，随着产业结构调整深入，银行既面临着新的发展机遇，如加大信贷对教育、卫生、社会保障等民生领域和社会事业、经济社会薄弱环节、就业、战略性新兴产业、产业转移等方面的支持，也要面对新的挑战，如淘汰落后过剩产能可能导致的局部信贷风险集中暴露。

第三，政府融资平台和房地产行业信用风险突出。银行业2009年对政府融资平台xx投放呈现集中、大量的特点，目前已面临部分地方政府偿债能力较弱、债务信息不透明、过度融资及管理不规范等风险；另外2009年房地产价格飙升，资产泡沫日益膨胀，而直接和间接与房地产关联的信贷资产在银行资产总量中占据重要地位，在政府行业调控措施将逐步收紧的情况下，未来房地产市场走势对银行资产质量将具有长期重大影响。

第四，利率市场化进程加速，银行利差空间收窄；加之客户结构、业务模式、产品类型的同质化，同业竞争加剧，导致对优质客户的议价能力下降，进一步压缩盈利空间。

第五，业务机遇将有所增加，经营收入来源将有所改善。金融危机期间，实体经济受到严重冲击，对银行信贷的需求被大大削弱。在当前经济回暖的背景下整体xx需求逐渐恢复，同时多项产业政策鼓励行业内兼并重组，新兴产业在财政资金、政策配套等方面会获得国家较多支持，均将带给银行创新业务的机遇。

（二）    策略

根据2010年我国宏观经济发展趋势及银行业面临的外部经营环境，按照“二次转型”战略要求，以有效管理风险、促进业务健康发展、提高xx盈利水平为目标，我行总体信贷策略确定为“明确政策底线、坚持有保有控、推进组合管理、实施结构转型”。即明确信贷准入边界与政策底线，实施审批前市场部门准入核准制，坚持有保有控，加强信贷组合管理，推进信贷结构调整的常态化。

1.明确政策底线

政策底线是我行对客户和项目提供信贷支持的{zd1}选择标准，同时也是营销市场、开拓业务时必须遵循的基本准则。在满足底线标准前提下，审批人员可根据我行风险偏好及客户风险与收益独立决策、做出取舍。制订政策底线的意义在于：

{dy}，提高政策的一致性和透明度，保证在全行各个层级、各个业务单元风险选择的一致性，使风险条线与市场条线能有共同的语言，进行充分有效的沟通、交流，同时能以相同的标准、尺度、工具评判业务和做出决策，逐步形成共同的理念、共同的价值观、共同的行为方式，减少沟通成本和磨擦。

第二，风险管理关口前移，使得市场营销部门主动管理风险，增强全行的风险意识，提升我行的全员风险控制能力。

第三，有利于引导精准营销，节约有限的人力物力资源、提高营销和审批工作的效率。

第四，有利于做实信贷政策，使政策不仅被风险条线作为管理工具，也被市场人员作为营销的指引，进一步提升信贷政策的作用和影响。

政策底线在综合考虑收益、风险、成本、资本、市场等因素基础上，设置了多个基本风险控制指标，并对每项指标拟定了清晰明确的标准。底线指标包括“客户底线指标”和“项目底线指标”两项基本内容，“客户底线指标”是对单一客户办理信贷业务的基本底线指标，“项目底线指标”是客户进行固定资产投资（含技术改造）所必须满足的{zd1}条件，在实践中应把握如下原则：

{dy}，对新设项目法人暂时可以只满足“项目底线指标”要求，但应同时参考项目投资人的评级或资信情况，对既有法人固定资产投资则需同时满足两项指标。

第二，对小企业客户，在符合国家产业政策，项目合法合规，同时满足小企业信贷政策要求的前提下，其他行业底线指标可暂不受限。

第三，低风险业务仍要保障用途合法合规，严格执行相关业务、产品的信贷政策和制度规定，在此前提下，其他行业底线指标可不受限。

第四，对突破底线指标的客户，但提供了良好的风险缓释措施，或者有其他特殊情况，经市场部门核准，审批环节可设置例外通道。

2.坚持有保有控

坚持有保有控是应对当前复杂多变的经济形势的重要举措，也是积极践行“二次转型”的重要体现。有保有控必须将市场变化和自身实际密切结合，细化信贷投向政策，准确传导风险偏好，合理配置信贷资源，积极推进我行信贷结构的调整和资产结构的转型。具体而言：

{dy}，进一步细化行业信贷政策指引。要做到增量严格控制与存量精细管理相结合，通过政策引导和结构调整，确保新增xx投放的安全性和效益性，运用好回收再贷资源，加强存量xx的精细化管理，增强风险监测和应对处置能力，提升存量客户交叉销售和综合化服务水平；做到主动退出与精准营销相结合，按照分类管理原则，提高行业信贷政策的科学性和可操作性。

第二，高度xx房地产、政府融资平台等敏感领域。要严格执行房地产xx特别是个人住房按揭xx有关政策，加强房地产xx总量控制；政府平台xx要控制在上年末余额内，并争取有所下降。

第三，对高耗能、高排放、高污染和产能过剩行业，要提高增量资产的准入门槛，对存量资产逐步压缩和退出。

第四，积极发展小企业xx，确保小企业信贷投放增速高于全部xx增速。合理评估小企业信贷风险，以较高定价覆盖风险成本，引导信贷资源进一步向小企业客户倾斜。

第五，合理确定区域差别化政策。考虑到各分行的某一类行业、客户在全国乃至全球市场上可能具有一定优势，允许各行在总行信贷政策框架下，针对性地提出行业、客户差别化政策建议。但区域差别化政策目的应在于“保留优势”，而绝非变相“降低门槛”。

3.推进组合管理

组合管理是我行风险管理未来的发展方向。要继续强化单一客户和单一集团客户的限额管理，尝试对重点监控行业和客群实施多种限额管理方式，如对政府融资平台类客户xx实施余额限额管理，对房地产开发xx实施比例控制管理，对部分产能过剩行业实施名单制管理。逐步探索以“区域→行业→客户→产品→交易”为主线的信贷组合管理策略，降低xx组合波动性，提高资本回报水平，实现风险成本与资本成本的合理补偿。对于超过限额的，应积极通过合规的xx转让、转理财产品、资产证券化予以主动化解。

4.实施结构转型

结构转型是2010年信贷政策的既定目标，同时也是明确政策底线、坚持有保有控、推进组合管理的最终结果。要通过政策引导和管理措施的精细化，推进信贷结构调整的常态化，将有限的信贷资源向符合国家产业政策的行业与客户集中、向顺应全球和我国社会经济发展主流方向的产业集中、向能够切实提升我行资产收益水平的行业、客户、区域、产品等集中，切实提高xx定价和资本效益。

2010年将全部国标行业细分为鼓励介入、适度介入、审慎控制和逐步压缩四类，对四类行业分别实施不同的管理要求。

（一）    鼓励介入类行业

1.行业范围

鼓励介入类行业是符合国家产业政策导向、发展前景良好、综合收益较高、我行信贷资产尚未大量介入的行业，如具有资源优势、垄断特征，产品可替代程度低的行业，弱周期或逆周期性行业，符合我行风险偏好、具备传统经营优势、资产质量较好的行业。

主要包括核电、水电、电信、石油天然气、铁路等行业，以及现代服务业、文化产业、现代装备制造业和战略性新兴产业中具备成熟可靠技术、成长性和经济效益良好的子行业。

其中战略性新兴产业包括如下领域：（1）新能源；（2）新材料，包括微电子和光电子材料和器件、新型功能材料、高性能结构材料、纳米材料和器件等领域，如稀土、钛、锆等金属材料，陶瓷纤维、纸面石膏板等建筑材料，聚氨酯材料、有机硅材料等化工材料；（3）电动汽车；（4）节能环保，包括资源循环利用，以低碳排放为特征的工业、建筑、交通、基础设施建设相关领域；（5）生物医药：适应多发性疾病和新发传染病防治要求的创新xx，具备核心技术的应用面广、需求量大的基本医疗器械；（6）生物育种：主要是转基因育种技术；（7）信息产业：主要是以传感网、物联网（以RFID 为代表的物品识别技术、传感和传动技术、网络通信技术、数据存储和处理技术、以3C融合为代表的智能物体技术等）为核心的信息网络产业。

现代装备制造业是指专用设备制造业中掌握关键核心技术、具有市场需求前景的子行业，如电子和电工机械专用设备制造、医疗仪器设备制造等，以及通用设备制造业中引进行业先进技术、下游用途广泛、发展前景良好的子行业，如锅炉及原动机制造、金属加工机械制造等。

2.管理要求

鼓励介入类行业，信贷业务增速应明显高于全行对公信贷业务平均增速，余额占比明显提高。

（二）    适度介入类行业

1.行业范围

适度介入类行业是符合国家产业政策、综合收益较高的行业，或我行熟悉擅长且具备传统经营优势的行业。

主要包括煤炭、汽车、交通建设、交通运输、教育、医院、医药、家电、建筑、火电、部分涉农行业等。

2.管理要求

适度介入类行业，信贷业务增速应高于全行对公信贷业务平均增速，余额占比有所提高。

（三）    审慎控制类行业

1.行业范围

审慎控制类行业是国家政策未明确提出扶持或限制性要求，当前发展势头良好但潜在风险较大的行业，制造业中资金密集且产销周期较长的行业，安全、质量、环保标准严格的行业，以及我行存量信贷资产中占比偏高、资产质量一般的行业。

主要包括房地产、有色金属、钢铁、造船、风电设备、多晶硅、纺织服装、造纸、玻璃等。

2.管理要求

审慎控制类行业，信贷业务余额占比应有所下降。

（四）    逐步压缩类行业

1.行业范围

逐步压缩类是国家宏观调控政策明确限制的行业，以政府融资平台为承债背景的行业，高耗能、高污染和产能过剩（“两高一剩”）行业中经济效益和资产质量较差的行业，制造业中设备、技术和工艺落后，发展前景黯淡的行业，如传统煤化工、铁合金、电石等。

2.管理要求

逐步压缩类行业，信贷业务余额占比应明显下降。

（五）    敏感性行业政策要求

1.   房地产

将房地产开发xx占比严格控制在对公xx的10%以内，当年占比不再增加。必须高度重视房地产行业面临的政策调控压力以及企业快速扩张，物业价格过快上涨带来的风险。

择优介入持有土地成本较低，资金实力强，具有良好品牌号召力和影响力、管理规范、经营较为稳健，业绩良好的优质开发商；项目选择上，择优介入具备区位优势、成本优势、定价合理的普通商品住宅项目，审慎介入写字楼、商场等开发项目，限制酒店、工业厂房开发项目。严格控制土地储备xx，慎重选择地方财政状况良好，综合还款能力较强的市级合格土地储备机构。对经营性物业抵押xx，择优介入经济发达城市中经营情况良好，现金流稳定，变现能力强的优质商业物业项目，同时必须审慎评估物业价值，合理预测物业的持续经营能力和收入情况，严格监控物业的经营收入。

严格限制“xx”项目，别墅类项目，不介入负债率过高，开发经验不足，囤积土地存在明显政策风险，特别是经调查发现或经国土资源部门、建设主管部门查实存在囤地、炒地、捂盘惜售等违法违纪行为的房地产开发企业，已有xx要迅速采取保全措施。不介入“四证”不齐，项目资本金不足，成本明显偏高，产权存在纠纷的开发项目。

具体见3.1《房地产行业信贷政策》。

2.   有色金属

择优适度介入有资源优势、产业链条完整、生产工艺先进、能耗低的大型国有企业，审慎介入中小民营采矿企业和冶炼企业，对电解铝、铅锌冶炼行业保持审慎。对不符合行业准入底线、能耗达不到国家强制性要求，不能通过环保验收，采用落后生产工艺的有色金属企业要坚决压缩退出。

具体见3.12《有色金属行业信贷政策》。

3.   钢铁

对于普钢企业，优先选择具有较强自主创新能力和国际竞争力，粗钢年产量1000万吨以上，产能先进，手续合规、产品具有较强竞争和盈利优势的大型、特大型企业，择优支持粗钢年产量介于500万吨～1000万吨具备区域优势、产能手续合规的大型企业。对于不锈钢和特钢企业，优先支持产量规模在行业内处于相对优势地位、产能先进，手续合规的大型特钢（含不锈钢）企业。

退出落后产能项目，不介入存在以下情况的钢铁冶炼企业及项目：主要产能为400立方米及以下高炉、30吨及以下转炉电炉产能（不含特殊钢电炉）；普钢企业粗钢产量100万吨及以下，特钢企业50万吨及以下；吨钢能耗和排放严重超标；不具备完备的质量管理体系，未获ISO9000系列标准认证，或近两年发生重大产品质量事故；或主要产品为强度335兆帕以下热轧带肋钢筋生产项目。对已有客户存在以上情况的应压缩退出。对未按政府规定期限淘汰落后产能的企业不得提供授信。

具体见3.13《钢铁行业信贷政策》。

4.   水泥

严格水泥行业的信贷准入，对国家产业政策明令限制、淘汰的落后水泥建设项目，或主要产能属于国家明令淘汰的落后产能企业，不得提供xx，对未按政府规定期限淘汰落后产能的企业不得提供授信。

在符合国家产业政策导向的前提下，择优选择在区域内具有相对垄断优势，产能设备先进，产品盈利能力较强的大型骨干水泥生产企业。适度介入列入xxxx支持60家大型水泥企业名单且集团熟料年产能在500万吨以上的大型水泥企业及其控股子公司，其他熟料总产能在1000万吨以上的大型水泥企业集团及其控股子公司。

具体见3.14《水泥行业信贷政策》。

5.   造船

不介入尚无交船记录的新造船企业；主要生产能力（分期建设的为{dy}期）尚未达产，或固定资产投资尚未完成且其余投资资金尚未落实的造船企业；因自身原因已出现延期交船的造船企业。

优先选择介入年实际生产能力高于30万（含）载重吨或修正总吨的造船企业，中国船舶工业集团、中国船舶重工集团下属船舶配套企业及其他在相关子行业中全国排名前十位的船配企业。主要介入船型为主流海洋工程装备及其辅助船、高技术高附加值船舶、VLCC油船等。

择优支持年实际生产能力高于5万载重吨或修正总吨的造船企业，全国排名前十位的修船企业及骨干拆船企业，生产船舶动力系统及装置、甲板机械、舱室设备、船舶通讯导航及自动化系统等产品的其他船舶配套企业。主要介入船型为油轮、集装箱船、钢厂自用特殊用途散货船、灵便型散货船、其他受益于内销远洋船财政金融支持政策的相关船型等。

具体见3.15《造船行业信贷政策》。

6.   玻璃

择优介入符合国家产业政策的xx用途及深加工玻璃生产企业和项目，如生产电子平板显示玻璃、光伏太阳能玻璃、低辐射镀膜等技术含量高的玻璃以及优质浮法玻璃的优质大型客户和项目。

严格控制平板玻璃企业和项目的信贷准入。对国家产业政策明令限制、淘汰的落后产能项目，或主要产能属于国家明令淘汰的落后产能的企业，以及未按政府规定期限淘汰落后产能的企业不得提供授信。

具体见3.16《玻璃行业信贷政策》。

7.   风电设备

原则上不介入风电设备企业的项目融资；适度介入已切入1.5兆瓦以上研发和批量生产、具备品牌优势和较高市场份额的风电整机设备制造商，以及具有较长时间行业内规模以上生产经验的风电零部件制造商。

具体见3.17《风电设备行业信贷政策》。

8.   多晶硅

原则上不介入新建和扩建多晶硅项目；仅适度介入投产时间较长、技术实力雄厚、财务状况良好、股东具有良好行业背景且资金实力较强的多晶硅企业的短期融资需求。

具体见3.18《多晶硅行业信贷政策》。

9.   煤化工

加大对煤化工行业的客户结构调整力度，不介入单纯扩大产能的焦炭项目、不符合《焦化行业准入条件（2008年修订）》的焦化项目，以及未列入国家试点和示范项目的煤制油、煤制烯烃项目。仅可择优选择符合国家产业政策、行业和区域煤化工发展规划、清洁生产标准二级以上，且具有规模优势、技术优势、综合实力强的大型或特大型企业。

具体见3.19《煤炭行业信贷政策》和3.20化工之《化肥行业信贷政策》

（六）    结合行业分类，继续实施行业限额管理

2010年对鼓励介入类行业，暂不制定行业限额；对适度介入类行业，制定指导性行业限额；对审慎控制类行业，制定指令性行业限额；对逐步压缩类行业，压缩余额。在现阶段，限额口径为行业一般性xx余额在全行对公一般性xx余额中的占比。

行业限额由总行信贷管理部定期监控。当行业余额占比接近或突破限额时，总行信贷管理部将会同其他相关部门商议应对措施，根据不同的情况采取不同的管理措施，具体包括但不限于：调整限额、安排资产转让、限制新xx发放或对存量资产进行结构性调整。对指导性限额，当出现行业余额占比接近或突破限额时，主要应对措施为调整限额和资产转让；对指令性限额，当出现行业余额占比接近或突破限额时，原则上不调整限额，主要应对措施为限制新xx发放、对存量资产进行结构性调整。行业限额一般只在总行层面应用；但在特定情况下，可针对个别行业分解到部分或全部分行。在全行限额未超标时，分行投向比例不受行业限额限制。

2010年行业限额表

2010年在优化客户结构方面，继续保持对优质大型客户与项目的信贷支持，稳固我行优质客户基础，同时加大对风险调整后收益较高的优质小客户、xx零售客户的信贷支持力度，进一步分散风险、提高资本回报率，对集团客户要提高风险管控能力，加大政府融资平台客户管理力度，贯彻有保有控的精神，合理调整客户结构，坚决退出风险客户。

（一）    合理定价，稳固优质大型客户基础地位

优质大型、特大型客户在目前仍然是我行信贷资源配置的重点，在合理定价的基础上，应继续稳定其地位，重点选择符合国家产业导向和经济结构调整方向，抵御经济波动能力较强，能带动零售业务、中小企业业务、中间业务发展，综合收益好的大型骨干企业及其投资的项目：

一是符合国家能源环保政策导向的客户及项目，包括国家已核准的中广核、中核集团和中电投及其主导的核电站项目；大型发电集团、三峡总公司及其投资的大型水电项目；13个大型煤炭基地建设项目；三大石油及其下属的石油开采和加工项目；xxxx水利工程、中央级或省级财政资金专项投入的生态建设工程、江河湖泊综合治理工程、骨干水利枢纽和重点水源工程等。

二是贯彻产业升级战略的客户和项目。以技术革新为主导，在国家重要工业领域中xxxx采取以先进产能替代落后产能，以规模经营替代“小产能、大污染”模式的兼并重组或“上大压小”、“以新代旧”项目，以及国家骨干电网的建设和改造项目。

三是主导大型优质基础设施建设的企业及项目。包括：铁道部主导的铁路项目及枢纽城市铁路局的重点建设项目；国家7918规划网中高速公路及其重要连接线项目；全国主要河流的骨干航道、码头及主要沿海城市港口客户和建设项目；经济中心城市机场建设项目；发达地区地市级及以上政府主导建设的自身能产生全部或部分现金流，还款来源有保障的城市基础设施项目。

四是低消耗、高附加的信息传媒客户及项目。三大电信运营商等信息xxxx（含下属骨干企业）及其运营的３G等电信项目、新一代互联网项目。

五是关系民生领域、具备市场潜力的医疗卫生、文化教育、社会保障以及文化创意、传媒、教育培训等文化传媒业中的优质大型客户及项目。

六是具有良好发展潜力的大型现代服务业客户及项目，包括跨区域跨国境的大型商务和物流客户及项目。

七是具备突出优势的企业，包括各行业中市场分额占有{jd1}优势的企业；技术{lx1}，拥有行业主要技术或产品专利的企业；拥有稀缺资源优势的企业；管理和工艺先进，具有低成本优势的集约型加工制造企业；具有国际化经营优势的世界500强在华企业及其他优质外资企业；拥有稳定国际销售渠道，进出口业务量大，能够带来大量国际结算业务的优质外向型企业；符合国家产业政策，能发挥区域经济优势，得到地方政府大力扶植的各地重点企业。

（二）    高度重视，提高集团客户管控水平

集团客户风险是商业银行信贷风险防范的关键点之一。建立和完善集团家谱、对集团客户实行分类管理、授信总量控制与监测是集团客户管理的基本策略和目前的核心工作。

2010年对集团客户实施分类管理，将集团客户分为战略性集团客户、跨分行集团客户及分行集团客户，分步实施统一授信。对战略集团客户实行名单制管理，由总行直接经营，提高资源整合能力；对跨分行集团客户实行名单制管理，总行定期公布名单，并指定主办行发起；分行集团客户是风险管理的重点，各分行应统一审批，不得单笔审批。

要继续完善集团家谱管理；对集团设定信用限额，进行统一授信；加强集团客户的准入引导和管理，对集团客户设定较高标准的准入底线标准；合理设定集团客户的授信方式和担保，强化集团客户的风险监控。

（三）    加大力度，积极发展小企业信贷业务

大力发展小企业信贷业务对推进二次转型有着积极的战略意义。2010年在推进小企业信贷业务方面，将启动小企业信贷流程优化工作，包括明确业务边界，规范试点分行派驻审贷官管理模式，适当调整分行审批权限，切实推进风险经理制，鼓励分行进行小企业信贷产品创新，提升风险管理水平和工具的运用。

发展小企业信贷业务的总体思路：一是围绕产业链、物流链选择优质客户，以特色金融产品介入，通过专业化管理实现风险控制与管理；二是提高xx定价能力，按客户的风险高低、产品的风险高低、客户的议价能力等因素合理定价，实现风险与收益相匹配；三是xx经济走势、产业政策对小企业的影响；四是充分考虑非财务因素对风险的影响，真实还原客户的负债能力和还款意愿。

（四）    转变思路，继续推进个贷业务发展

2010年个人信贷业务必须转变发展思路，规模与效益并重，全力提升xx收益水平；力促个贷多元化发展，提升风险管理水平，实现低成本运营，在新的环境与条件下形成{lx1}于同业的特色。总体思路为：

一是变“规模导向”的发展模式为“价值导向”的发展模式，适度提高个人信贷业务信用风险容忍度；二是通过结构优化提高整体收益水平，深入推进个贷多元化发展；三是坚持优选客户群体；四是根据业务品种特点，有针对性地加强风险控制；五是充分运用交叉销售；六是构建集中的个贷风险管理平台；七是合理应对各类操作风险，保证风险与收益的平衡；八是完善个贷风险管理考核体系；九是加强数据分析和日常组合监测、风险预警。

（五）    严格控制政府融资平台xx

2010年必须严格政府融资平台xx的发放，将总量控制在去年末的余额内，总体逐步压缩，同时对存量平台xx要做好xx担保虚置、客户过度负债、xx挪用、期限过长等风险的防控。

停止对财政实力不强，负债过度的政府融资平台授信，不介入可自主支配财力少、偿债能力较弱、层级较低的平台融资，严禁对项目手续存在严重瑕疵、资本金不实，属于打捆xx或xx用途不确定、还款来源不明确，或者出资不实、管理制度和架构存在严重缺陷、信誉出现重大瑕疵的平台类客户提供xx。对存在上述风险因素的项目和客户要逐步实施压缩退出。

（六）    分层管理，对同业客户实施差异化授信

稳定给予政策性银行、国有商业银行、全国性股份制商业银行适度宽松的授信，继续支持我行资产负债管理和流动性管理及其他相关业务合作需求。对于我行市场开拓的主要目标客户群区域性银行类金融机构，注重通过分层管理实施差异化授信，挖掘该类客户群的资产业务潜力，重点在于带动其综合贡献度提升。对于我行国际化经营战略中发挥不可替代作用的外资银行客户群，重点在于紧密结合全球金融形势变化，精选全球合作伙伴稳健发展授信业务，为我行国际化经营的基础性业务和同业往来提供必要支撑。对于非银行金融机构中业务合作价值高的客户群企业集团财务公司和优质券商，应充分重视授信对总体业务合作的拉动作用，在风险限额内适度扩大授信额度，积极稳妥地推进与其在融资授信产品方面的合作。对信托公司、保险公司、汽车金融公司、金融租赁公司等其他各类非银行金融机构，继续采取择优区别政策，服务于我行综合化经营的发展。

（七）    严格小额xx公司、担保公司、典当公司等准金融机构的风险管理

典当公司、小额xx公司和担保公司此三类公司由于设立准入门槛低，注册资本要求低，股东多为民营企业，在目前监管缺失的情况下容易出现不规范的经营行为，存在较大的经营风险。同时这三类公司从事融资业务，风险暴露相对于经济形势的变动有滞后性，因此必须加大对该类机构的风险管理力度：

一是将三类公司按照非金融机构法人客户而不作为金融同业客户进行授信管理；二是除担保额度外，不对专业担保机构提供银行xx等直接授信支持；三是高度审慎介入典当公司、小额xx公司授信业务，从严把握准入标准，包括其实收资本真实足额到位，经营管理规范，符合相关国家管理制度的要求，同时具有较长时间的持续稳定经营记录，业绩良好，无不良资信记录。

（八）    加大对风险客户的退出力度

对符合以下特征的客户或项目，要加速退出，加大处置力度，降低信贷资产不良率：

二是市场前景黯淡、风险较高，已经停产、半停产、连续三年严重亏损的客户；或已停建、缓建的项目；

三是风险分类为次级及以下的客户；

四是发生重大风险事项，我行信贷资产可能或已经发生损失的客户；

五是经营能力不足，盲目扩张，过分依赖民间xx弥补资金短缺的客户；

六是以囤货炒作为目的，从事大宗商品（有色金属、石油、化工、粮油等）投机，且无套保措施或其他有效的价格波动风险控制措施的企业；

七是涉嫌以虚假的或无法核实真实背景的转口贸易或保税区贸易形式，进行洗钱或套取银行资金的企业；

八是违反国家法律法规或我行规定但已经授信的客户或项目；

九是项目审批（备案）、用地预审、环境评价、节能评估、劳动安全、城市规划等方面不符合规定的项目；

十是增长方式粗放、企业创新能力弱、技术水平落后的劳动密集型出口加工小企业，尤其是港、澳、台、韩投资且技术落后、无实质资产的出口加工企业；单纯依靠出口退税、销售渠道单一、抗风险能力弱的外贸小企业；

十一是其他银行明确要求退出或处置的客户。

要针对不同客户配置不同的产品，逐步实现产品功能和风险属性与客户的业务需求、风险特征相匹配。高风险客户要配置低风险产品，低风险客户要提供全面产品服务；根据客户规模大小、主营方向和复杂程度、用款方式、资金循环周期等因素，量身定制综合金融服务方案，确保提供的金融产品品种和服务符合客户的用信方式、风险缓释措施便于操作且利于风险控制、产品期限契合客户资金回笼时间；充分利用供应链融资和国际贸易融资产品期限短、周转快，可参与企业信息流、货流和现金流监控的特点，替代简单发放一般性流动资金xx。

（一）    固定资产xx

在保证综合收益的前提下，加大对xxxx支持的大型基建项目的投放，支持资源性、垄断性大型企业的需要，支持大型企业技术改造，支持还款来源稳定、自身现金流充裕的优质城市基础设施建设项目。严格按照银监会和总行固定资产xx管理相关制度办法加强xx的全流程管理、xx用途管理。

（二）    流动资金类xx

一般流动资金xx的发放，应确保收益覆盖风险，xx测算期限和额度，加强风险缓释措施，重点支持我行内部信用评级4c级及以上客户。对于供应链完善的企业客户应重点发展防范风险能力更强的供应链融资产品、风险较低的国际贸易融资产品，以替代一般流动资金xx。逐步提高贸易融资产品、供应链融资产品在流动资金类xx中的比重。

（三）    并购xx与搭桥xx

在“依法合规、审慎经营、风险可控、商业可持续”基本原则下稳步开展并购xx业务，满足优质客户并购融资需求，提升我行并购融资业务综合化金融服务水平和利润贡献度。重点支持国务院国资委直属大型优质企业，或是省级/副省级国有控股企业之间的并购联合，优先选择稀缺资源、经营性基础设施及基础原材料。并购方与目标企业之间应具有较高的产业相关度或战略相关性，并购可以实现优势互补，规模经济效益明显，实现双方利益双赢。不介入恶意并购和管理者收购（MBO），原则限制并购方与目标企业存在关联关系、尤其是并购方与目标企业受同一实际控制人控制的情形。

搭桥xx重点支持资金来源明确可靠的优质项目，且只能用于非生产性项目相关的各项资金需求，不得用于非项目用途和生产性项目。

（四）    银团xx

大力推进境内和境外银团xx业务，完善风险控制措施，有效防范信贷集中度风险。为单一客户或单一项目提供融资总额超过10亿元人民币或等值外币的，原则上应通过组建行内银团xx（含总行离岸部、香港分行、纽约分行）或牵头（参与）行外银团xx的方式提供融资。

（五）    国际贸易融资

大力发展具有资本消耗少、资金周转快等特点的国际贸易融资业务，重点支持出口类贸易融资业务，包括出口押汇、出口托收押汇、福费廷、出口保理融资、信保融资业务(含信保项下保理、信保项下福费廷)等业务。顺应国家鼓励企业“走出去”发展战略，积极发展境内外联动融资、大型工程承包项下保函等业务。鼓励开展货物质押类贸易融资业务，加强对质押货物的监控和跟踪管理。在现行外汇政策管理框架内，尝试对资信较好的进出口企业、航运类企业等开展海运费、外包服务费等服务贸易项下应收、应付账款融资业务。对于90天以上远期信用证业务应适度控制，在开展业务过程中应严格审查贸易真实性，认真审核信用证期限与企业贸易周期是否相匹配。禁止开立无贸易背景的融资性信用证，以防造成我行资金和政策风险。

（六）    国内贸易融资

积极开展国内贸易融资，优先发展我行能控制货权、物流和资金流的国内贸易融资产品。优先发展应收账款融资、仓单融资、动产融资、国内信用证融资等供应链融资产品；稳步推进应收工程款保理、定向保理、保兑仓融资等新兴业务。积极探索与各类网络交易平台、网络资金平台、网络物流平台及企业网络平台的合作模式，创新和发展网络银行电子商务产品和服务。

（七）    供应链融资产品

积极开展国际与国内贸易相结合的供应链融资业务，通过全面整合保理、信保、信用证、应收账款融资、货押等内外贸一体化供应链融资产品，逐步在有条件的分行建立包括巡库、核库、盯市、押品处理等环节在内的货押中心，并完善为供应链核心企业的上下游客户提供授信支持的管理体系，进一步提升供应链融资的服务效率和管理水平。

（八）    离岸业务

离岸授信业务要结合离在岸联动，满足跨境经营的母子公司、关联公司和在同一业务链上的境外公司的业务需求。重点支持具备一定实力的大中型中资企业的海外机构，择优选择在境外上市的红筹公司，适度扶持具有良好成长性的中小型离岸贸易公司的业务，同时兼顾中国境内“走进来”的外商投资企业外方股东的资金需求。在合规合法经营、节约经济资本的前提下，提高离岸授信业务的市场竞争力，努力使离岸信贷资产规模逐步与离岸负债规模相匹配，提高信贷资产的收益水平。

（九）    出口信贷

积极抓住我国机电产品、成套设备出口及对外承包工程的发展机遇，充分利用国家关于大型成套设备出口融资保险专项安排，大力推进出口信贷业务的发展，支持中国出口企业“走出去”。借由对企业机电产品、成套设备出口及对外承接承包工程的配套融资支持换取对出口企业海外发展的全面渗透，争取出口企业贸易融资及国际结算的份额。

（十）    票据业务

鼓励介入银行承兑xx贴现和转贴现业务，谨慎xxxx直贴，在控制风险资产总量、有效防范信用风险的基础上，通过加快周转和集约化经营，提高票据资产的收益率；适度介入6个月以上电子票据承兑和贴现业务，根据人民银行要求和同业情况，稳步推进票据电子化进程。

承兑业务全部纳入经济资本占用和风险资产总量进行考核，要充分考虑风险，取得合理的派生业务和综合收益，叙做每一笔承兑业务都应认真核算资本占用，可以根据风险敞口比例收取一定数量的承兑额度占用费。鼓励承兑6个月以内的短期电子票据，对6个月以上电子票据承兑业务要审慎开展。禁止开立无贸易背景的融资性承兑xx，严禁利用我行授信循环承兑贴现，虚增存款。

（十一）          保函

积极发展非融资性保函业务，尤其是投标、履约等建筑工程类保函业务及预付款还款等船舶出口类保函业务；经总行核准指标后，积极开展对境外投资企业的融资性保函“内保外贷”业务；谨慎开展借款保函等融资性保函业务；禁止为以项目债为主的企业债及信托理财产品提供担保，禁止为各类企业债券、公司债券、信托计划、保险公司收益计划、券商专项资产管理计划等融资性项目提供担保。

（十二）          个人资产业务

根据国家相关政策规定和行内制度规定办理个人住房消费xx，根据二次转型策略要求合理控制个人住房按揭xx在个人信贷业务中的占比；利用循环授信、随借随还、消费易等功能和产品持续挖掘优质存量客户，提高个人住房xx整体定价水平和客户综合收益；严格控制个人消费xx的用途，鼓励优质客户开通“消费易”，引导定向消费，不得发放未指明用途的xx；重点推动人均收入水平较高、私家车销量和保有量较大的经济发达地区的汽车消费xx业务；在信用环境较好，民营经济相对较为发达的地区结合区域市场有选择地开展个人经营性xx。

（十三）          信用卡业务

优选客户群体，坚持“客群组合管理”的核心原则，以客户价值为标准，结合区域资源和特点，积极拓展新增客户，优化客群结构，继续向具有高稳定性、高粘合度的“双高”客群渗透；加大对具备一定财力基础的高收入客户，特别是有车族客户的推广力度；鼓励拓展具备收入增长潜力的年轻城市活跃客群；积极探索对健康循环客户的获取策略；合理控制稳定性较差、收入较低的低端客群的授信规模。

在重点发展标准信用卡的基础上，积极拓展针对xx客户的信用卡产品；利用联名信用卡、主题信用卡等特色产品，结合区域市场特点，大力挖掘优质个人承债信用卡客户；结合国家商务支出透明化的政策导向和各级政府部门及所属预算单位需求，积极推动政府财政预算类信用卡业务；充分利用我行对公客户资源，大力挖掘潜在优质对公客户，积极稳妥地推进单位承债信用卡业务。

（十四）          非金融企业债务融资工具承销业务

高度重视非金融企业债务融资工具承销业务承担的发行风险和声誉风险。重点选择已经成功发行债务融资工具的优质大中型企业和我行现有的优质客户群体。重点选择行业发展平稳、资源稀缺、行业内发行人相对较少、垄断性行业以及抵御经济波动能力较强的弱周期行业或是在经济调整时期能受惠于国家政策支持的行业，对于当前国家宏观调控的产能过剩或过热行业的一般企业原则上不予推荐，房地产企业暂不推荐。谨慎推荐上年经营亏损企业，谨慎推荐近年来产能扩张巨大的企业，原则上不推荐连续两年经营亏损的企业。谨慎选择非国有发行主体，对于主营突出、经营稳定、成长性好、技术{lx1}、具有竞争优势的全球500强在华投资核心企业发行债务融资工具的，有选择地承销，暂不介入民营企业债券承销业务营销。

（十五）          资金类业务

资金类业务信贷政策指导我行自营及表内理财业务，其中自营业务包括交易账户、待售账户、持有到期账户和其他应收账户。我行资金类业务应遵循稳健、审慎的原则, 在平衡风险与收益的前提下，重点投资高评级债券、尝试创新产品，适度分散风险。

（十六）          融资类信托理财业务

现阶段我行融资性信托理财产品主要可分为两类：一，直接发放信托xx；二，以其它金融机构xx为基础发行的理财产品。对{dy}类融资性信托理财产品，须按照国家政策和我行行业信贷政策严格甄选借款人；对第二类融资性信托理财产品，应要求最终借款人向我行提供完整资料并配合调查，并落实不存在合规性风险或相关手续未完成等情况。无论{dy}类还是第二类融资性信托理财产品，均须严格对交易对手的选择。一般情况下，信托公司应在总行同业银行部确定的合作信托公司范围内选择；交易对手银行应选择管理规范、资产质量优良的国有大型银行、全国性股份制商业银行、大型城市商业银行，对与中小型城市商业银行、农村商业银行、信用合作社等其他金融机构的合作须保持审慎。

区域信贷政策坚持全行统一风险偏好与差别化区域政策相结合。在遵循全行统一的信贷政策导向、执行全行统一的行业风险限额基础上，充分考虑所在区域客户资源禀赋、产业集群特征和金融环境等方面差异，因地制宜选择行业、客户、产品发展重点和管理重点，以合理兼顾政策统一性和操作灵活性，更好地把握风险收益平衡。

（一）    东部地区

应重点支持构建区域经济一体化的大型交通、能源设施建设项目、城市密集区的城建、能源基地和移动通讯设施项目以及金融、航运物流等高附加值的现代服务业发展；紧跟产业升级步伐，大力支持大型先进装备制造业、石油化工业、掌握核心技术的电子、信息技术业、纺织等产业中具备全球竞争力的先进企业；主动从环境污染重、资源耗费大、技术含量低的项目和客户中退出；充分利用总部经济优势，以全国性、资源集中、发展潜力巨大的集团企业、xxxx企业、绩优上市公司等优质企业客户为重点，巩固扩大优质客户占比；加快发展小企业业务，大力发展中间业务、国际业务、投行业务，着重提升为客户提供综合化金融服务能力，实现业务结构转型。

（二）    中西部地区

应重点根据各区域的资源禀赋特点，积极支持优质基础设施项目、资源能源型骨干企业和具有比较竞争优势的特色行业。中部地区要结合提升产业层次、加快推进工业化和城镇化的区域经济特征，继续优先支持能源、交通、通信等优势行业，有选择地支持有竞争力的高技术产业发展；围绕“两型社会”建设，支持符合国家政策节能、环保改造项目，调整和控制高耗能、高污染等行业信贷投放。西部地区要积极支持公路、铁路、机场、电力、能源、水利、通信等基础设施建设，重点支持具有资源优势和比较优势的煤炭、石油天然气、有色金属、矿产开采和加工、旅游等产业中的优质企业以及部分先进装备制造和高新技术产业的xxxx。

（三）    东北地区

应抓住国家实施振兴东北老工业基地战略、东北地区加快国有企业改革改组改造和实施辽宁沿海经济带国家战略时机，稳健支持当地基础产业升级、经济结构调整和国有企业技术改造，积极支持石油石化、汽车、重型装备制造业、生态农业、医药、航运、物流等优势行业中的重点客户及其上下游中小企业。